Küresel mali piyasalar dün temkinli optimist havasını koruyamayarak gün sonunda satış baskısına maruz kaldı. Her ne kadar dikkatler ABD orta seçimlerinde üzere görünse de, kripto para piyasasında yaşananlar, büyük teknoloji şirketlerinde işten çıkarmalar ve bugün açıklanacak ve piyasaların seyrine ışık tutacak kritik ABD enflasyon verisi öncesinde piyasaların defansif bir mod izlediklerini gördük.
ABD’de orta seçim sonuçları hâlâ tam olarak sonuçlanmasa da, beklentilere paralel Temsilciler Meclisinde Cumhuriyetçilerin çoğunluğu ufak bir farkla da olsa ele geçirmesini büyük ihtimal tanınıyor. Senato’da ise tablo hala daha netleşmedi. Lâkin, ‘kırmızı dalganın’ da oluşmadığını rahatlıkla söyleyebiliriz. Meçhullüğü sevmeyen piyasaların seçim sonuçlarına pek de optimist bir reaksiyon vermediklerini not etmek gerekiyor. ABD Kongresi’nin en az bir meclisinin Cumhuriyetçilerin denetimine geçmesi (beklenti), 2023’te federal harcama hudutları yahut sakinlik durumunda ekonomik açıdan riskli savaşlar için yer hazırlıyor!
İlaveten, Elon Musk’ın Twitter’i satın alması akabinde büyük çaplı işten çıkarmaların yapılmasından sonra, finansal sayıları her devir daha da bozulan Facebook (Meta)’nın çökmekte olan reklam pazarı ve multi yılların tepesine çıkan enflasyon ortasında 11bin’den fazla kişinin işini yahut işgücünün %13’ünü keseceğini söyledi.
İlaveten, kırılgan bir yapıya sahip olan kripto para piyasası büyük bir çalkantı ile yüz yüze kaldı. Raporlara süreç hacminde birinci üçte yer alan FTX borsasını Binance’ın satın almaktan vazgeçmesi, piyasalarda var olan paniği artırırken -FTX sermayesinin artmaması durumunda iflas ile karşı karşıya kalacak- bitcoin dün akşam 16bin dolar düzeyinin de altına sarkarak son 2 yılın en düşük düzeyini test etti. Daha da somutlaştırmak gerekirse, bitcoin 2022’de %60’tan fazla düşerken son gelişmelerden sonra bu ay içerisinde %20 geriledi. FTX’e bağlı daha küçük token olan FTT geçen hafta 25 dolar düzeyinden süreç görmesi akabinde son panik satışlarla 2 dolara kadar geriledi. Kripto para piyasası hala daha emekleme evresinde. Vurula kırıla ayağa kalkacak. Altının kaç (bin) senede ‘altın’ olduğunu âlâ düşünmek gerekiyor.
Dün cereyan eden ‘tatsız’ gelişmeler akabinde ABD borsalar geceyi %2,5’e varan önemli bir düşüşle tamamladı. Dünyada âdeta yer yerinden oynarken, Türk mali piyasalarında ise tabir caizse yaprak yerinden kıpırdamadı. Borsa ana endeksi günü değişim kaydetmeden tamamlarken, USDTRY kuru 18,60 düzeyinde ‘çakılı’ defans oynamaya dün de devam etti. Türk mali piyasaları açısından kıymetli gördüğümüz ve dün dikkatimizi çeken bir haber ise -her ne kadar resmi bir karşılık olmasa da- Botaş’ın, Rus Gazprom’a gaz ödemelerinin 2024 yılına ertelenmesine yönelik talebinin reddedildiği oldu!
ABD istihdam raporu akabinde FED’in ayağını gaz pedalından çekeceği istikametinde artan inanışlar ile hafta başı yeşeren ümitler ve artan risk iştahının devam mı tamam mı yanıtını bugün günün ikinci yarısında açıklanacak ABD Ekim ayı TÜFE enflasyonu ile öğrenmiş olacağız. Reuters anketine nazaran, yıllık manşet TÜFE artışının %8’e ; çekirdek enflasyonun ise %6,5’e gerilemesi bekleniyor. Elbette, enflasyonun beklentilerin altında kalması piyasaları ‘kanatlandırabileceği’ üzere, beklentinin üzerinde gelebilecek sürpriz bir bilgi ise üstte saydığımız aksilikler ile birleşerek büyük çaplı bir satış baskısının da yaşanmasına sebebiyet verebilir.
Bu minvalde bilgi öncesi açık konumların müdafaasız bırakılmaması gerektiğini düşünüyoruz. EURUSD paritesi dün 1,01 düzeyine varan yükselişi akabinde akşam üzeri havanın bozması ile 1,0030 düzeyine geri çekildi. EUR cephesinde şayet ABD enflasyonu keyifleri kaçırmazsa üstte 1,0160 düzeyini hedefliyoruz. Bu minvalde USDTRY kurunun 18,60 seviyesinde yatay seyrine karşın EURTRY kurunda üst taraflı bir potansiyelin var olduğu göz gerisi edilmemelidir.
Aynı argümanı gram altın için de düşünebiliriz. Ons altında bir sonraki direnç düzeyi 1,723 dolar düzeyinde bulunuyor. Aşılması durumunda gram altın 1,038 TL civarındaki tepesini daha da üste taşıyabileceğini düşünüyoruz. Altında yükselişin ateşini yakan düzeyinin 1,685 dolar olduğunu unutmamak gerekiyor. Gümüş ise gerek risk-on gerekse de risk-off dönemlerinde ‘hızlı ve öfkeli’ bir enstrüman. Havanın optimist olması durumunda üstte 22 dolar düzeyini hedefliyoruz. Gümüşte ise işaret fişeğini ateşleyen düzeyin 20,80 dolarda olduğunu bir kere daha not etmiş olalım.
Yeni gün başlangıcında işten çıkarmalar, kripto piyasasında yaşanan panik ve elbette kritik ABD enflasyon verisi öncesinde renk topyekûn kırmızı. Gösterge endeks Tokyo borsası %1’den fazla gerilerken, son günlerin flaş ismi Hang Seng borsasında düşüş %2 düzeyinde. ABD borsalarının vadeli süreçlerinde ise dün geceki sert satışlar sonrası hafif çaplı da olsa reaksiyon alımları görüyoruz. Risk iştahının azalması ile inançlı liman doların talep görmesine paralel DXY son 2 günde alımlarla karşılaşırken, ABD’nin 2 ve 10 yıllık Hazine tahvil getirisi bir nebze de olsun geriledi.
iktisatbank.com
